Vanilla Optionen Strategien

Les stratgies doptions Un Artikel von Vanilla. Spcialiste de lintgration de lösungen anwendungen ddies aux Systmes dInformation de la Finance de March. Die Seite Optionen dcrit le cas de base, cest - dire celui de loption standard dachat ou de vente. On peut bien videmment imaginieren une infinit de payoff possibles. Auf va sintresser ci-dessous quelques exemples Gebrauchsbücher. Binary ou digitale Optionen Une Option dachat (respectivement de vente) binaire ou digitale est une Option qui Vers 1 Euro si le cours de laction sous-jacente est au-dessus (Rücksichtnahme en dessous) dun prix dexercice donn la date dexercice. Optionen Flex Le Chicago Board Optionen Exchange offre des Optionen Flex sur Aktionen und sur Indizes. Ce sont des Optionen aux caractristiques nicht standardisiert. Ce sont par exemple les schlägt ou les chances qui sont diffrents de ceux qui sont bietet pour les produits standardiss an. Dans bescheinigt cas, ces wahlen peuvent tre europennes, alors que celles qui sont cotes sur le march organis sont amricaines. Les optionen Flex sont en fait une tentative des märzs organiss pour reprendre des zimmers de march aux marchs de gr gr. Les autorits de märz exigent cependant unvolumen minimal pour maintenir la ngociation dopion Flex. Bull und Bear breitet sich Ces Optionen sont des combinaisons doptions Standards. Plus prcisment, cette stratgie Annahme dacheter und de vendre deux Optionen de mme Art und de mme Datum dexercice, mais de trifft diffrents. Le Bull Verbreitung entsprechen un achat et une vente dune Option dachat und le Bear verbreitet est lmission dune Option de vente und un achat dune Option de vente. Dans le cas du bull verbreitet, linvestisseur sattend une hausse du cours du titre sous-jacent (et inversement pour le tragen verbreitet). Schmetterling und Kondore Le Schmetterling entsprechen lachat de 2 Optionen dachat (respectivement de vente) und lmission dune Option dachat (respectivement de vente). Trs logiquement, le payoff ein une Forme se rapprochant dautant und dun Dirac que les Streiks sont proches. Cette stratgie sera choisie par un investisseur qui anticipe que le cours du sous-angrenzende restera proche du strike und ne bougera pas ni dans un sens ni dans un autre. Un condor est une stratgie der Schmetterling mais avec 4 prix dexercice und nicht 3 comme prcdemment. Straddles und Strangles Straddle est un portefeuille compos dune Option dachat und dune Option de vente de mme prix dexercice. Cette stratgie sera choisie Für eine grössere Darstellung
klicken Sie auf das Bild. Eine linverse, un investisseur qui anticipe que le cours restera stabil Autour de la valeur du Streik sengagera dans la stratgie oppose. Le strangle est exactement du momme mais les streiks de loption dachat und de loption de vente sont diffrents. Linvestisseur parie donc sur une Variationen und importante du cours de laction. Cependant, la perte, si le cours de laction reste dans les valeurs zentrales, est infrieure dans un strangle auto linvestissement initial est moins lev. Le profil de gain dun erwürgen dpend de la valeur sparant les deux streiks. Plus ils sont loigns, plus lamplitude de la péréte est faible et plus die Variation du cours de laction Devra trete forte pour esprer engendrer un bnfice. La vente dun erwürgt est parfois appele top vertikale Kombination. Elle peut se rvler jurisieuse pour un investisseur qui estime quune forte Variation du cours de laction est unwahrscheinlich. Nanmoins, comme pour la vente dun straddle, cest une stratgie risque qui komponieren ohne potentiel de perte illimit pour linvestisseur. Strips et Straps Un Strip (Streckenlänge) sur une Option dachat (call) et sur deux Optionen de vente (gestrichen) de strike et de dates dchance identiques. Un Strap est une Position longue sur deux Anrufe et sur un put de mmes Streiks und de mmes Termine dchance. Dans un Strip, linvestisseur parie sur une forte, Variation du cours de laction, mais estime quelle est plus wahrscheinliche la baisse qu la hausse. Dans un Strap, linvestisseur parie galement sur une forte Abwandlung de la valeur de laction. Mais dans ce cas, il joue übertrieb une augmentation du cours de laction. Kalenderbreiten Les calendar spreads sont des stratgies impliquant der Optionen de diffrentes Daten de maturits mais de strikes identiques. Ces stratgies peuvent tre utiles lorses linvestisseur anticipe un mouvement du sous-jacent (und Entlüftung le sens de ce mouvement) un moment prcis dans le futur, par beispielhaft loccasion de la Publikation des rsultats de lentreprise, dinformations makro-conomiques, de dcisions etc. Plus de la dure de vie de loption est langer plus Sohn prix est en gnral lev. Par consquent, un verbreitet calendaire ncessite un investissement Initiale. Deutsch: eur-lex. europa. eu/LexUriServ/LexUri...0053: DE: HTML. Englisch: v3.espacenet. com/textdoc? DB = EPODOC & ... PN = Cependant, une perte est konstate si le cours de laction sloigne bedeutungsvoll de ce prix dexercice, que ce soit la hausse ou la baisse. Dans un neutraler Kalender verteilt, le strike est choisi trs proche du cours actuel de laction. Un bullish Kalender verbreitet implique le choix dun Prix dexercice suprieur au cours de laction. Enfin, un bearish Kalender verbreiten Sie exprime le choix dun Streik infrieur au cours actuel de laction. Les calendars verbreitet peuvent tre cres aussi bien avec der Optionen de vente quavec der Optionen dachat. Pour un Reverse Kalender verteilt, linvestisseur achte une Option de maturit courte et vend une Option de maturit longue. Un faible gewinnen est obtenu si le cours de laung, lchance de loption courte, est bien loign (au-dessus ou au-dessous) du strike des Optionen. Eine binäre Option oder eine Asset-or-nothing-Option ist eine Option, bei der die Auszahlung strukturiert ist, um entweder ein Wert zu sein Festen Betrag der Entschädigung, wenn die Option im Geld ausläuft. Oder gar nicht, wenn die Option aus dem Geld ausläuft. Der Erfolg einer binären Option basiert also auf einem Ja oder Nein-Satz, also binär. Eine binäre Option automatisch ausübt, dh der Optionsinhaber hat nicht die Wahl, den zugrunde liegenden Vermögenswert zu kaufen oder zu verkaufen. Laden des Players. BREAKING DOWN Binäre Option Anleger können aufgrund ihrer scheinbaren Einfachheit binäre Optionen attraktiv finden, zumal der Anleger im Wesentlichen nur ahnen muss, ob etwas Bestimmtes geschieht oder nicht. Beispielsweise kann eine binäre Option so einfach sein, dass der Aktienkurs der ABC Company am 22. November um 10:45 Uhr über 25 liegt. Wenn ABCs Aktienkurs 27 zum vereinbarten Zeitpunkt ist, wird die Option automatisch ausgeübt und der Optionsinhaber erhält einen voreingestellten Betrag an Bargeld. Unterschied zwischen Binary und Plain Vanilla Optionen Binäre Optionen unterscheiden sich erheblich von Vanille-Optionen. Plain Vanilla Optionen sind eine normale Art von Option, die keine besonderen Funktionen. Eine Plain-Vanilla-Option gewährt dem Inhaber das Recht, einen Basiswert zu einem bestimmten Preis am Verfallsdatum zu kaufen oder zu veräußern, der auch als europäische Standardoption bekannt ist. Während eine binäre Option hat besondere Merkmale und Bedingungen, wie bereits erwähnt. Binäre Optionen werden gelegentlich auf Plattformen gehandelt, die von der Securities and Exchange Commission (SEC) und anderen Regulierungsbehörden reguliert werden, werden aber höchstwahrscheinlich über das Internet auf Plattformen gehandelt, die außerhalb der Vorschriften existieren. Da diese Plattformen außerhalb von Regulierungen tätig sind, sind die Anleger ein höheres Betrugsrisiko. Umgekehrt sind Vanille-Optionen in der Regel geregelt und an wichtigen Börsen gehandelt. Zum Beispiel kann eine binäre Option Handelsplattform verlangen, dass der Investor eine Summe Geld einzahlen, um die Option zu erwerben. Wenn die Option ausläuft out-of-the-money, was bedeutet, der Investor wählte den falschen Vorschlag, kann die Handelsplattform die gesamte Höhe der hinterlegten Geld ohne Rückerstattung zur Verfügung gestellt. Binäre Option Real World Beispiel Nehmen Sie an, dass die Futures-Kontrakte auf den Standard Poors 500 Index (SP 500) mit 2.050,50 gehandelt werden. Ein Investor ist bullisch und fühlt, dass die wirtschaftlichen Daten um 8:30 Uhr freigegeben werden die Futures-Kontrakte über 2.060 bis zum Ende des aktuellen Handelstages. Die binären Call-Optionen auf den SP 500 Index-Futures-Kontrakten legen fest, dass der Anleger 100 erhalten würde, wenn die Futures nahe über 2.060, aber nichts, wenn es unten schließt. Der Anleger kauft eine binäre Call-Option für 50. Wenn also die Futures nahe über 2.060 liegen, hätte der Anleger einen Gewinn von 50 oder 100 - 50.